GİRİŞ
Günlük döviz ( forex ) ticareti yaparken , pozisyon büyüklüğünüz veya birim cinsinden işlem büyüklüğünüz, giriş ve çıkış noktalarınızdan daha önemlidir. Dünyadaki en iyi forex stratejisine sahip olabilirsiniz , ancak ticaret büyüklüğünüz çok büyük veya küçükse, ya çok fazla ya da çok az risk alırsınız. Ve çok fazla risk almak, bir ticaret hesabını hızla buharlaştırabilir. İşte bu sebeple pozisyon büyüklüğü kavramı hakkında daha fazla bilgi almak için rehber yazımızı okumaya devam edebilirsiniz.
Alım Satımlarda Pozisyon Büyüklüğü Nedir?
Pozisyon büyüklüğü, bir yatırımcı veya trader tarafından belirli bir menkul kıymete yatırılan birimlerin sayısını ifade eder. Uygun pozisyon büyüklüğünü belirlerken bir yatırımcının hesap büyüklüğü ve risk toleransı dikkate alınmalıdır.
Pozisyon büyüklüğü, belirli bir portföy içindeki bir pozisyonun büyüklüğünü veya bir yatırımcının işlem yapacağı para tutarını ifade eder. Yatırımcılar, uygun pozisyon büyüklüğü sayesinde riski kontrol edebilir ve getirilerini maksimum seviyeye ulaştırabilir.
Pozisyon büyüklüğü çoğu yatırım türünde önemli bir kavram olsa da, bu terim en çok günlük alım satım ve döviz ticareti (forex) ile daha çok ilişkilidir.
Yatırımlarda Pozisyon Büyüklüğü İle İlgili Temel Çıkarımlar
- Pozisyon büyüklüğü, bir yatırımcının veya traderın belirli bir menkul kıymete yatırım yaptığı birimlerin sayısını ifade eder.
- Uygun pozisyon büyüklüğünü belirlemek, yatırımcının risk toleransını ve hesabın boyutunu dikkate almasını gerektirir.
- Pozisyon büyüklüğü kavramı çoğu yatırım türünde önemli bir kavram olsa da, terim en çok günlük tüccarlar ve döviz tüccarları gibi daha hızlı hareket eden yatırımcılarla ilişkilidir.
- Doğru pozisyon büyüklüğünde bile, yatırımcılar bir hisse senedi zararı durdur emrinin altında boşluk bırakırsa, belirlenen risk limitlerinden daha fazlasını kaybedebilir.
Alım Satımlarda Pozisyon Büyüklüğü Örneği
Doğru Pozisyon Büyüklüğünü kullanmak, en iyi eylem planını belirlemek için üç farklı faktörü tartmayı içerir:
Hesap Riski
Bir yatırımcı, belirli bir işlem için uygun pozisyon büyüklüğünü kullanmadan önce, hesap riskini belirlemelidir. Bu genellikle yatırımcı sermayesinin yüzdesi olarak ifade edilir. Genel bir kural olarak, çoğu bireysel yatırımcı , herhangi bir ticarette yatırım sermayelerinin % 2’sinden fazlasını riske atmaz; fon yöneticileri genellikle bu miktardan daha az risk alır.
Ticaret Riski
Yatırımcı daha sonra belirli bir ticaret için zararı durdurma emrini (stop-loss emri) nereye koyacağını belirlemelidir. Yatırımcı hisse senedi ticareti yapıyorsa, ticaret riski, amaçlanan giriş fiyatı ile zararı durdurma fiyatı arasındaki dolar cinsinden mesafedir. Örneğin, bir yatırımcı Apple Inc.’i 160 $ ’dan satın almayı ve 140 $’ dan bir stop-loss emri vermeyi planlıyorsa, ticaret riski hisse başına 20 $ ‘dır.
Pozisyon Büyüklüğü ve Boşluk Riski
Yatırımcılar, doğru pozisyon büyüklüğünü kullansalar bile, bir hisse senedi stop-loss emrinin altında boşluk bırakırsa, belirlenen hesap risk limitinden daha fazlasını kaybedebileceklerinin farkında olmalıdır .
Şirket kazanç duyurularından önce olduğu gibi, oynaklığın artması bekleniyorsa, yatırımcılar boşluk riskini azaltmak için pozisyon büyüklüklerini yarıya indirmek isteyebilirler.
Uygun Pozisyon Büyüklüğü
Yatırımcı artık işlem başına 500 dolar riske atabileceğini biliyor ve hisse başına 20 dolar riske atıyor. Bu bilgilerden doğru pozisyon büyüklüğünü bulmak için, yatırımcının 500 $ olan hesap riskini 20 $ olan işlem riskine bölmesi yeterlidir. Bu, 25 hissenin satın alınabileceği anlamına gelir.
Uygun Pozisyon Büyüklüğü ile Risk Nasıl Azaltılır?
Benzer şekilde, bir trader, ticaretin nasıl kurulduğuna bakılmaksızın, yalnızca tüm işlemler için önceden belirlenmiş bir pozisyon boyutu seçmemelidir; bu ticaret tarzı muhtemelen uzun vadede düşük performansa yol açacaktır. Öyleyse, rastgele bir pozisyon boyutu seçmek yatırımcının yararına değilse ve tüm işlemler için tek tip bir boyut belirlemek iyi bir fikir değilse, bir ticaret için en uygun pozisyonu değerlendirmenin en iyi yolu nedir? İşte yatırımcıların risklerini azaltabilecek en uygun pozisyon boyutunu belirlemeleri için bazı farklı yöntemler:
- Yatırımcılar, rastgele bir pozisyon seçmek veya tüm işlemler için önceden belirlenmiş bir pozisyon büyüklüğünü seçmek yerine, bir ticaretin boyutunu belirlemek için bilinçli, stratejik bir metodoloji geliştirmelidir.
- Bir pozisyon boyutunu belirlemeden önce, bir yatırımcı önce belirli bir ticaret için uygun durdurma seviyesini anlamalıdır.
- Bir tüccar için, durdurma seviyesi riski belirlemelerine yardımcı olabilir; Hesabın büyüklüğüne bağlı olarak, bir işlemde hesabınızın maksimum %1 ila %3’ünü riske atmalısınız.
- Daha büyük hesaplar için, sabit bir dolar stopu uygulamak dahil olmak üzere pozisyon boyutunu belirlemek için kullanılabilecek bazı alternatif yöntemler vardır.
Pozisyon Büyüklüğüne Dair Son Düşünceler
Doğru pozisyon büyüklüğünü elde etmek için, yatırımcıların önce stop seviyelerini ve her bir işlemde riske atmak istedikleri hesaplarının yüzdesini veya para miktarını belirlemeleri gerekir. Bunları belirledikten sonra ideal pozisyon büyüklüklerini hesaplayabilirler.
